自营买卖证券的核算
证券公司自营买入证券，应根据企业会计准则的规定，将取得的证券在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产和以摊余成本计量的金融资产等。
（一）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的核算
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
交易性金融资产主要是指证券公司为了近期内出售而持有的，在活跃市场上有公开报价、公允价值能够持续可靠获得的金融资产。如证券公司以赚取差价为目的从二级市场购入的股票、债券和基金等。
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，通常是指某项金融资产不满足确认为交易性金融资产的条件，证券公司在其符合某些特定条件时，将其按公允价值计量，并将其公允价值变动计入当期损益。
（1）向清算代理机构存入资金。证券公司进行自营证券的买卖，需要通过清算代理机构进行结算。证券公司将自有资金存入清算代理机构时，按实际存入金额入账。会计分录有：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有
贷：银行存款
（2）初始确认。证券公司取得以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，初始确认时，按公允价值计量，发生的相关交易费用计入当期损益；支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息的，应单独确认为应收股利或应收利息；按实际支付的金额减少结算备付金。会计分录为：
借：交易性金融资产——成本（公允价值）
投资收益（交易费用）
应收股利或应收利息
贷：结算备付金——××清算代理机构——自有（实际支付的金额）
收到上述支付价款中包含的已宣告发放的现金股利或债券利息时，会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有
贷：应收股利或应收利息
（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产持有期间被投资单位宣告发放的现金股利，或在资产负债表日按分期付息、一次还本债券投资的票面利率计算的利息，应确认为投资收益。会计分录为：
借：应收股利或应收利息
贷：投资收益
收到宣告发放的现金股利或债券利息时，会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有
贷：应收股利或应收利息
（4）资产负债表日，应将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产公允价值变动形成的利得或损失，计入当期损益。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的公允价值高于其账面余额的，按其差额，编制会计分录：
借：交易性金融资产——公允价值变动
贷：公允价值变动损益
公允价值低于其账面余额的差额，做相反的会计分录。
（5）证券公司出售以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产时，应将实际收到的金额与该金融资产账面余额的差额，确认为投资收益；同时，将原计入该金融资产的公允价值变动损益转出，计入投资收益。会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有（实际收到的金额）
借或贷：交易性金融资产——公允价值变动（该明细表科目的账面余额）
借或贷：投资收益（借贷当差额）
贷：交易性金融资产——成本（取得成本）
同时，
借或贷：公允价值变动损益（原记录的公允价值变动损益）
贷或借：投资收益
［例8-4］5月13日，华昌证券公司从上交所购入A上市公司股票100 000股，每股价格10.60元（含已宣告但尚未发放的现金股利0.60元），另支付交易费用1 000元。华昌证券公司持有A公司股票后对其无重大影响，并打算于近期出售所购入的A公司股票。
华昌证券公司其他有关资料如下：
①5月23日，收到A公司发放的现金股利；
②6月30日，A公司股票价格涨到每股13元；
③8月15日，将持有的A公司股票全部售出，每股售价15元，假定不考虑其他因素，华昌证券公司的账务处理如下：
a.5月13日，购入A公司股票时，会计分录为：
借：交易性金融资产——成本 1 000 000
应收股利 60 000
投资收益 1 000
贷：结算备付金——证券登记结算公司上海分公司——自有 1 061 000
b.5月23日，收到A公司发放的现金股利时，会计分录为：
借：结算备付金——证券登记结算公司上海分公司——自有 60 000
贷：应收股利 60 000
c.6月30日，确认A公司股票价格变动时，会计分录为：
借：交易性金融资产——公允价值变动 300 000
贷：公允价值变动损益 300 000
d.8月15日，出售A公司股票时，会计分录为：
借：结算备付金——证券登记结算公司上海分公司——自有 1 500 000
贷：交易性金融资产——成本 1 000 000
交易性金融资产——公允价值变动 30 000
投资收益 20 000
同时，
借：公允价值变动损益 300 000
贷：投资收益 300 000
（二）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产
根据《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的规定，金融资产同时符合下列条件的，应当归为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产：
第一，企业管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融资产为目标。
第二，该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。
（1）证券公司取得以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，初始确认时，按公允价值计量，发生的相关交易费用计入初始确认金额。实际支付的价款中包含的已到付息期但尚未领取的债券利息或已宣告但尚未发放的现金股利，单独确认为应收利息或应收股利，按实际支付的金额减少结算备付金。
①证券公司取得的以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产为股票投资时，会计分录为：
借：其他权益工具投资——成本（公允价值与交易费用之和）
应收股利（已宣告但尚未发放的现金股利）
贷：结算备付金——××清算代理机构——自有（实际支付的金额）
②证券公司取得的以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产为债券投资时，会计分录为：
借：其他债权投资——成本（面值）
应收利息（已到付息期但尚未领取的利息）
借或贷：其他债权投资——利息调整（借贷方差额）
贷：结算备付金——××清算代理机构——自有（实际支付的金额）
③收到上述支付价款中包含的已宣告发放的现金股利或债券利息时，会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有
贷：应收股利或应收利息
（2）在持有期间，证券公司对取得的其他债权投资，应于资产负债表日采用实际利率法计算利息，计入投资收益。对取得的其他权益工具投资，在被投资单位宣告发放现金股利时，按其应享有的份额，计入投资收益。
①债券为分期付息、一次还本债券投资的，会计分录为：
借：应收利息（按票面利率计算的应收未收利息）
借或贷：其他债权投资——利息调整（借贷方差额）
贷：投资收益（按期初摊余成本和实际利率计算的利息收入）
收到债券利息时，会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有
贷：应收利息
②债券为一次还本付息债券投资的，会计分录为：
借：其他债权投资——应计利息（按票面利率计算的应收未收利息）
借或贷：其他债权投资——利息调整（借贷方差额）
贷：投资收益（按摊余成本和实际利率计算的利息收入）
③其他权益工具在被投资单位宣告发放现金股利时，编制会计分录：
借：应收股利（被投资单位宣告发放的现金股利×持股比例）
贷：投资收益
（3）资产负债表日，应将公允价值变动形成的利得或损失，计入其他综合收益。
公允价值高于其账面余额的，按其差额，编制会计分录为：
借：其他债权投资/其他权益工具投资——公允价值变动
贷：其他综合收益
公允价值低于其账面余额的差额，做相反的会计分录。
（4）其他债权投资已发生减值，应当以预期信用损失为基础，进行减值处理时，会计分录为：
借：信用减值损失（应减记的金额）
贷：其他综合收益
已确认减值损失的其他债权投资，在随后的会计期间，原确认减值损失的事项好转，使已确认减值损失的其他债权投资的公允价值又上升时，应按资产价值恢复处理，做相反分录。
其他权益工具不计提减值准备。
（5）出售以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产时，应将所取得的价款与其账面价值的差额，计入投资收益；同时，将原计入其他综合收益的公允价值变动累计额转出，计入投资收益。会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有（实际收到的金额）
贷：其他债权投资/其他权益工具投资（成本、公允价值变动、利息调整、应计利息）（账面余额）
贷或借：投资收益（借贷方差额）
同时，
借或贷：其他综合收益
贷或借：投资收益（原计入其他综合收益的公允价值变动累计额）
［例8-5］20×8年7月1 3日，华威证券公司从二级市场购入股票1 000 000股，每股市价15元，手续费30 000元；初始确认时，该股票划分为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。华威证券公司至20×8年12月31日仍持有该股票，该股票当时的市价为每股1 6元。20×9年2月1日，华威证券公司将该股票售出，售价为每股13元，另支付交易费用30 000元。假设不考虑其他因素。华威证券公司的账务处理如下：
a.20×8年7月13日，购入股票时，会计分录为：
借：其他权益工具投资——成本 15 030 000
贷：结算备付金——××清算代理机构——自有 15 030 000
b.20×8年12月31日，确认股票价格变动时，会计分录为：(https://www.daowen.com)
借：其他权益工具投资——公允价值变动 970 000
贷：其他综合收益 970 000
c.20×9年2月1日，出售股票时，会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有 12 970 000
投资收益 3 030 000
贷：其他权益工具投资——成本 15 030 000
其他权益工具投资——公允价值变动 970 000
借：其他综合收益 970 000
贷：投资收益 970 000
［例8-6］20×9年1月1日，华强证券公司支付价款1 028.24元购入某公司发行的3年期公司债券，该公司债券的票面总金额为1 000元，票面利率4%，利息每年末支付，本金到期支付。华强证券公司将该公司债券划分为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。20×9年12月31日，该债券的市场价格为1 000.09元。假设不考虑其他因素。
该资产初始确认金额为1 028.24元，设该债券的实际利率为IRR，则：
1 028.24=1 000×4%×（P/A，IRR，3）+1 000×（P/F，IRR，3）
用r=3%进行测试：
1 000×4%×（P/A，3%，3）+1 000×（P/F，3%，3）=40×2.8286+1 000×0.9151=1 028.24（元）
由此可得IRR=3%
华强证券公司的账务处理如下：
a.20×9年1月1日，购入债券时，会计分录为：
借：其他债权投资——成本 1 000
其他债权投资——利息调整 28.24
贷：结算备付金——××清算代理机构——自有 1 028.24
b.20×9年12月31日，收到债券利息时，会计分录为：
实际利息=1 028.24×3%=30.85（元）
年末摊余成本=1 028.24+30.85-40=1 019.09（元）
借：应收利息 40
贷：投资收益 30.85
其他债权投资——利息调整 9.15
借：结算备付金——××清算代理机构——自有 40
贷：应收利息 40
c.20×9年12月31日，确认公允价值变动时，会计分录为：
借：其他综合收益 19
贷：其他债权投资——公允价值变动 19
20×9年12月31日，该债券的市场价格为1 000.09元，账面价值为1 019.09元，公允价值下降了19元。
（三）以摊余成本计量的金融资产
根据《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的规定，金融资产同时符合下列条件的，应当归为以摊余成本计量的金融资产：
第一，企业管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标。
第二，该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。
（1）初始确认。证券公司取得以摊余成本计量的金融资产，初始确认时，按公允价值计量，发生的相关交易费用计入初始确认金额。实际支付的价款中包含的已到付息期但尚未领取的债券利息，单独确认为应收利息，同时按实际支付的金额减少结算备付金。会计分录为：
借：债权投资——成本（面值）
应收利息（已到付息期但尚未领取的利息）
借或贷：债权投资——利息调整（借贷方差额）
贷：结算备付金——××清算代理机构——自有（实际支付的金额）
收到上述支付价款中包含的债券利息时，会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有
贷：应收利息
（2）在持有期间，于资产负债表日，按实际利率计算各期利息收入和摊余成本。
①债券为分期付息、一次还本债券投资的，会计分录为：
借：应收利息（按票面利率计算的应收未收利息）
借或贷：债权投资——利息调整（借贷方差额）
贷：投资收益（按摊余成本和实际利率计算的利息收入）
收到债券利息时，会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有
贷：应收利息
②债券为一次还本付息债券投资的，会计分录为：
借：债权投资——应计利息（按票面利率计算的应收未收利息）
借或贷：债权投资——利息调整（借贷方差额）
贷：投资收益（按摊余成本和实际利率计算的利息收入）
（3）资产负债表日，证券公司应对债券的账面价值进行检查，有客观证据显示已经发生减值的，应当计提减值准备。计提减值准备时，应将债权投资的账面价值减记至预计未来现金流量的现值，减记的金额确认为信用减值损失，计入当期损益。会计分录为：
借：信用减值损失（账面价值-预计未来现金流量现值）
贷：债权投资减值准备
预计未来现金流量现值，一般按照取得债权投资时（即初始确认时）确定的实际利率折现计算。
已计提减值准备的债券价值以后又得以恢复的，应在原已计提的减值准备金额内，按恢复增加的金额将原确认的减值损失转回。会计分录为：
借：债权投资减值准备
贷：信用减值损失
（4）出售债权投资时，应将所取得的价款与其账面价值的差额计入投资收益。会计分录为：
借：结算备付金——××清算代理机构——自有（实际收到的金额）
债权投资减值准备（账面余额）
贷：债权投资（成本、利息调整、应计利息）（账面余额）
贷或借：投资收益（借贷方差额）
［例8-7］20×0年1月1日，华盛证券公司支付价款1 000元（含交易费用）从活跃市场上购入某公司5年期债券，面值1 250元，票面利率4.72%，按年支付利息（即每年59元），本金到期一次性支付。合同约定，该债券的发行方在遇到特定情况时可以将债券赎回，且不需要为提前赎回支付额外款项。华盛证券公司在购买该债券时，预计发行方不会提前赎回，将购入的该债券划分为以摊余成本计量的金融资产。假设不考虑其他因素，该债券投资初始确认金额为1 000元，设该债券的实际利率为IRR，则：
1 000=59×（1+IRR）-1+59（1+IRR）-2+59×（1+IRR）-3+59×（1+IRR）-4+（59+1 250）×（1+IRR）-5
IRR=10%
采用实际利率法计算该债权投资各期利息收入和摊余成本，具体计算的数据结果如表8-2所示。
表8-2 实际利率法计算债权投资各期利息收入和摊余成本
①四舍五入取整；②考虑计算过程中出现的尾差。
根据上述数据，华盛证券公司的有关账务处理如下：
a.20×0年1月1日，购入债券时，会计分录为：
借：债权投资——成本 1 250
贷：结算备付金——××清算代理机构——自有 1 000
债权投资——利息调整 250
b.20×0年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息时，会计分录为：
借：应收利息 59
债权投资——利息调整 41
贷：投资收益 100
借：结算备付金——××清算代理机构——自有 59
贷：应收利息 59
c.20×1年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息时，会计分录为：
借：应收利息 59
债权投资——利息调整 45
贷：投资收益 104
借：结算备付金——××清算代理机构——自有 59
贷：应收利息 59
d.20×2年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息时，会计分录为：
借：应收利息 59
债权投资——利息调整 50
贷：投资收益 109
借：结算备付金——××清算代理机构——自有 59
贷：应收利息 59
e.20×3年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息时，会计分录为：
借：应收利息 59
债权投资——利息调整 55
贷：投资收益 114
借：结算备付金——××清算代理机构——自有 59
贷：应收利息 59
f.20×4年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息和本金时，会计分录为：
借：应收利息 59
债权投资——利息调整 59
贷：投资收益 118
借：结算备付金——××清算代理机构——自有 59
贷：应收利息 59
借：结算备付金——××清算代理机构——自有 1 250
贷：债权投资——成本 1 250